10 Hal yang Harus Diperhatikan dalam Jalur Kredit Ekuitas Rumah

Jika Anda adalah pemilik rumah,
Anda mungkin telah menerima tawaran untuk mengajukan jalur kredit ekuitas rumah
(HELOC). Jika ditangani dengan hati-hati, pinjaman ekuitas rumah dapat menjadi
cara yang bagus untuk meningkatkan fleksibilitas finansial, mendapatkan uang
tunai untuk keadaan darurat, atau melunasi pengeluaran besar (seperti biaya
kuliah atau perbaikan rumah) yang jadwal pembayarannya tidak teratur. Namun
perlu diingat bahwa tidak semua pinjaman ekuitas rumah diciptakan sama. Jika
Anda memutuskan HELOC tepat untuk Anda, fitur apa yang harus Anda cari? Berikut
sepuluh hal yang harus menjadi prioritas.

1. Tidak ada biaya pendaftaran
(atau biaya harus dikembalikan pada saat penutupan) – Pasar HELOC sangat kompetitif.

Beberapa pemberi pinjaman mungkin
mengenakan biaya untuk menutupi biaya pemrosesan permohonan HELOC Anda dan
untuk memastikan bahwa hanya pemilik rumah yang benar-benar berminat yang
diterima. Jika pemberi pinjaman Anda memerlukan biaya pendaftaran, pastikan
biaya tersebut dikembalikan pada saat penutupan. Jika tidak, cari HELOC Anda di
tempat lain.

2. Tanpa Biaya Penilaian atau
Penutupan

Nilai pasar properti Anda adalah
kunci untuk menentukan batas kredit Anda. Beberapa pemberi pinjaman bersedia menggunakan
informasi perpajakan yang tersedia untuk umum dibandingkan informasi perpajakan
resmi. Perusahaan lain mungkin menanggung biaya penilaian untuk menarik
pelanggan. Apa pun opsi yang Anda pilih, ada cukup banyak opsi tanpa biaya yang
tersedia sehingga Anda tidak perlu bergantung pada pemberi pinjaman HELOC yang
membebankan biaya penilaian atau biaya penutupan lainnya.

3. Tanpa Biaya Pemeliharaan
Rekening atau Cek

Pemberi pinjaman jelas
menghasilkan uang ketika Anda menulis cek (pinjaman) untuk pinjaman ekuitas
rumah. Kebanyakan pemberi pinjaman membuatnya semudah mungkin dengan cek gratis
dan terkadang bahkan kartu debit. Jika pemberi pinjaman Anda mengenakan biaya
untuk mengakses rekening giro HELOC, cari di tempat lain

4. Tanpa Biaya Penggunaan

Nilai pasar properti Anda adalah
kunci untuk menentukan batas kredit Anda. Beberapa pemberi pinjaman bersedia
menggunakan informasi perpajakan yang tersedia untuk umum dibandingkan
informasi perpajakan resmi. Perusahaan lain mungkin menanggung biaya penilaian
untuk menarik pelanggan. Apa pun pilihannya, terdapat cukup banyak opsi tanpa
biaya yang tersedia sehingga Anda tidak perlu puas dengan pemberi pinjaman
HELOC yang membebankan biaya penilaian atau biaya penutupan lainnya.

5. Variabel APR sama dengan atau
mendekati suku bunga utama (disesuaikan setiap triwulan)

 Satu-satunya biaya yang terkait dengan
pinjaman ekuitas rumah yang baik adalah bunga atas saldo (APR). Seperti halnya
pinjaman apa pun, tujuan peminjam adalah mendapatkan APR serendah mungkin. Kebanyakan
pemberi pinjaman menggunakan “suku bunga utama” yang dipublikasikan
di Wall Street Journal (atau publikasi lainnya) sebagai indeks dasar dan
mengenakan APR yang setara dengan suku bunga tertinggi ditambah atau dikurangi
persentase margin (misalnya 0,25%). Carilah harga terbaik yang tersedia, namun
waspadalah terhadap harga “harta karun” rendah yang dapat berubah
secara tiba-tiba setelah periode perkenalan singkat atau dikenakan biaya
khusus. Ingat juga bahwa batas perpindahan gigi reguler dan seumur hidup sama
pentingnya dengan kecepatan mulai (lihat di bawah).

6. Batasan perubahan suku bunga
secara periodik (jumlah bunga berubah pada saat yang sama)

Hampir semua HELOC merupakan
pinjaman dengan suku bunga variabel, artinya suku bunga awal (APR) akan berubah
pada suatu saat berdasarkan cuaca. Yang paling penting adalah memahami seberapa
sering Anda dapat mengubah harga dan seberapa banyak Anda dapat mengubahnya
sekaligus. Tentu saja, ketika harga turun, semakin besar dan cepat
perubahannya, semakin baik bagi Anda. Namun yang lebih penting adalah risiko
tambahan yang Anda hadapi seiring kenaikan suku bunga. Carilah HELOC yang
melakukan penyesuaian bulanan (bukan bulanan) dengan peningkatan hingga 0,5%.
Catatan. Dengan perkiraan kenaikan suku bunga, banyak pemberi pinjaman
tampaknya akan menghapus fitur suku bunga standar dan menaikkan batas seumur
hidup menjadi batas hukum. Jika Anda memiliki HELOC lama dengan batas yang
relatif rendah (atau jika Anda dapat menemukannya), anggaplah Anda beruntung!

7. Batas Kenaikan Suku Bunga
Seumur Hidup (jumlah yang dapat disesuaikan oleh suku bunga selama masa
pinjaman)

HELOC yang baik adalah sesuatu
yang ingin Anda pertahankan untuk sementara waktu. Meskipun suku bunga relatif
rendah selama bertahun-tahun, belum lama ini 10% dianggap sebagai pinjaman yang
terjangkau! Intinya suku bunga bisa naik tajam seiring berjalannya waktu. Anda
ingin mencari HELOC yang memiliki batas tarif seumur hidup yang dapat Anda
jalani. Mintalah petugas bagian pinjaman Anda untuk menjelaskan dengan jelas
skenario “kasus terburuk” ketika HELOC diminta menaikkan suku bunga..

8. Kemampuan untuk beralih ke pinjaman
dengan suku bunga tetap

Ketika suku bunga naik, orang
sering kali khawatir tentang utang dengan suku bunga variabel. Fitur berguna
yang harus dicari dalam HELOC adalah kemampuan untuk mengubah jalur kredit Anda
menjadi pinjaman rumah dengan suku bunga tetap (HEL). Anda mungkin tidak akan
mendapatkan APR sebaik HEL yang baru ditambahkan, namun Anda tidak perlu
membayar biaya penilaian atau penutupan apa pun saat melakukan konversi. Perlu
diperhatikan bahwa banyak pemberi pinjaman mengenakan biaya untuk mengubah
pembayaran menjadi pinjaman dengan suku bunga tetap.

9. Pembayaran Hanya Bunga Dibolehkan

Biasanya yang terbaik adalah
melakukan pembayaran pokok secara teratur terhadap saldo HELOC Anda. Namun
kehilangan pekerjaan atau keadaan darurat lainnya dapat mempersulit pembayaran
pembayaran. Dalam situasi ini, yang terbaik adalah memiliki fleksibilitas untuk
mengurangi pembayaran HELOC Anda sebanyak mungkin tanpa menambah saldo pinjaman
atau menaikkan CRA Anda.

10. Kemampuan tak terbatas untuk
melunasi pokok pinjaman tanpa penalti

Di sisi lain, Anda juga
menginginkan fleksibilitas untuk melunasi pokok pinjaman kapan pun Anda mau.
Anda mungkin mendapat bonus dari pekerjaan yang ingin Anda ajukan pinjaman,
atau Anda mungkin menemukan transfer suku bunga 0% yang layak untuk
dimanfaatkan. Namun, kunci dari HELOC yang baik adalah kemampuan untuk membayar
kembali pokok pinjaman tanpa batas.Telusurilah dan Anda akan menemukan pinjaman
ekuitas rumah yang memiliki banyak (jika tidak semua) fitur ini. Ingatlah bahwa
bank Anda bukanlah satu-satunya permainan di kota ini. Perusahaan kartu kredit,
bankir hipotek, dan perusahaan pialang semuanya telah memasuki pasar dan
menawarkan produk pesaing. Serikat kredit biasanya menawarkan persyaratan yang
sangat baik dan tidak boleh diabaikan. Selain itu, ada banyak sumber online
terkemuka yang memiliki biaya lebih rendah dan menawarkan persyaratan lebih
baik dibandingkan bank lokal.